Loi de finances 2024 : focus sur les donations de sommes d’argent avec réserve de quasi-usufruit

Pour rappel, dans le cadre d’un démembrement de propriété, l’usufruitier dispose du droit d’utiliser le bien (l’usus) et d’en percevoir les fruits (le fructus). De son côté, le nu-propriétaire a le droit d’en disposer (l’abusus) à terme, c’est-à-dire au décès de l’usufruitier. Ce mécanisme est souvent utilisé lors d’une donation ou d’une succession. Le démembrement de propriété peut notamment porter sur un bien immobilier, un portefeuille de valeurs mobilières mais également sur une somme d’argent. Lorsqu’un usufruit porte sur un tel bien consomptible, c’est-à-dire dont il ne peut être fait usage sans le consommer, il n’est pas possible d’appliquer les droits de l’usufruitier et du nu-propriétaire comme sur les autres biens énoncés ci-dessus. C’est pour répondre à cette problématique qu’a été créée la notion de quasi-usufruit⁽²⁾.

Aussi, lors d’une donation de sommes d’argent avec réserve d’usufruit, l’usufruitier peut ainsi consommer la somme transmise comme un « propriétaire » mais il doit, au terme du démembrement de propriété, restituer l’équivalent au nu-propriétaire. Ce dernier détient donc une créance de restitution⁽³⁾ égale au montant de la somme donnée à l’égard du donateur.

 Jusqu’à présent, à l’extinction du quasi-usufruit :

• Le nu-propriétaire récupérait la pleine propriété du bien en franchise de droits⁽⁴⁾.
• La dette de restitution de ce dernier était déduite de l’actif successoral du défunt⁽⁵⁾.

Contexte

L’administration fiscale a tenté à plusieurs reprises de remettre en cause ce type de schéma estimant qu’il répondait à des considérations principalement fiscales. La donation d’une somme d’argent avec réserve de quasi-usufruit serait, selon elle, dépourvue d’intention libérale et donc fictive⁽⁷⁾ (absence de dépouillement irrévocable du donateur). Elle n’aurait pour seul but que de créer un passif successoral et diminuer les droits de succession dus par le nu-propriétaire.

Dans un récent avis⁽⁸⁾, le Comité de l’abus de droit fiscal (CADF) avait estimé que ces opérations, sous certaines conditions, n’étaient pas abusives dès lors que le donateur disposait de la somme d’argent, objet de la donation, dans son patrimoine au jour de la transmission⁽⁹⁾.

Pour aller plus loin

Dans le cadre de l’examen de la loi de finances pour 2024, le gouvernement est venu conforter la position de l’administration fiscale et rejeter celle du CADF en insérant un nouvel article 774 bis dans le CGI. Ce dernier vient, en effet, limiter la déductibilité fiscale de la dette de restitution du nu-propriétaire dans le cadre d’une donation de sommes d’argent avec réserve de quasi-usufruit. La mesure a vocation à s’appliquer aux successions ouvertes à compter du 29 décembre 2023.

Tout d’abord, l’article prévoit que la créance de restitution, dans cette hypothèse, n’est pas déductible de l’actif successoral du défunt⁽¹⁰⁾; ce qui entraine une augmentation de l’actif net imposable aux droits de succession pour le nu-propriétaire⁽¹¹⁾. Le texte précise également que l’imposition s’effectue en fonction du lien de parenté entre l’usufruitier et le nu-propriétaire. De plus, il exclut l’application du rappel fiscal des donations de moins de 15 ans⁽¹²⁾ tout en permettant au nu-propriétaire de déduire les droits de donation déjà payés sur les droits de succession dus (sans toutefois pouvoir être restituables).

Ce nouvel article exclut de son champ d’application et maintient la déductibilité de la dette de restitution du quasi-usufruit résultant :

• De l’usufruit légal⁽¹³⁾ ou conventionnel du conjoint survivant, 
• Du report du démembrement sur le prix de cession d’un bien préalablement démembré⁽¹⁴⁾ à la condition que la dette de restitution n’ait pas été contractée dans un objectif principalement fiscal⁽¹⁵⁾. Il appartiendra au contribuable de prouver que l’opération ne répond pas à cet objectif.

Impacts de la mesure dans les stratégies patrimoniales

La limitation de la déductibilité de la dette de restitution ne devrait pas s’appliquer, selon la doctrine, au quasi-usufruit issu du simple démembrement d’une clause bénéficiaire d’un contrat d’assurance-vie⁽¹⁶⁾. Dans cette hypothèse, le quasi-usufruitier n’aurait effectivement pas eu la pleine propriété de ces capitaux décès et ne serait pas à l’origine de la réserve d’usufruit. En revanche, il conviendrait d’être attentif à la rédaction de toute clause en dehors de ce cas simple.

A ce jour, il subsiste des interrogations quant aux contours et modalités de mise en œuvre de cette nouvelle mesure rendant nécessaire la publication de commentaires par l’administration fiscale (BOFiP).

Achevé le 08/04/2024
Marine GILARD,
analyste patrimonial LCL Banque Privée Ouest